«Дайте мне контроль над денежной массой страны, и мне будет все равно, кто принимает ее законы». – Майер Амшель Ротшильд
Африка веками переживала многочисленные конфликты и несправедливости. От трансатлантической работорговли до последующей колонизации континента европейскими державами природные и человеческие ресурсы континента были разграблены в огромных масштабах, оставив после себя след экономического разрушения, который до сих пор еще предстоит исправить. После Второй мировой войны многие африканские страны начали обретать независимость. Потеряв свои территории в Северной Африке, Франция, у которой было больше всего колоний в Африке после Великобритании, была полна решимости сохранить контроль над своими колониями в Западной и Центральной Африке.
Этот регион включает 14 стран и занимает площадь более 2.5 миллионов квадратных километров с населением не менее 180 миллионов человек. Для этого французы решили отказаться от политического контроля над своими территориями, сохранив при этом денежный контроль. После того, как Франция ратифицировала Бреттон-Вудское соглашение 26 декабря 1945 года, родился франк КФА; это валюта, контролируемая Парижем, которая используется в этих бывших французских колониях в Африке.
В это время, название означало «франк французских колоний Африки», но позже было изменено на «франк Африканского финансового сообщества» для стран Западноафриканского валютного союза (WAMU) и на «франк финансового сотрудничества в Центральной Африке». в страны Центральноафриканского валютного союза (ЦАМУ). По словам экономиста Ндонго Самба Силла в основе системы CFA лежат четыре столпа.
Во-первых, есть централизация резервов. Каждый валютный союз контролируется двумя центральными банками: один для государств Западной Африки, Banque Centrale des États de l'Afrique de l'Ouest (BCEAO) и Banque des États de l'Afrique Centrale (BEAC) для центральноафриканских государств. нации. Эти центральные банки держат валютные резервы (т.е. национальные сбережения) каждой страны в своих регионах, но они обязательный разместить 50% этих резервов (в настоящее время на сумму около 11.4 миллиарда долларов) на специальный счет в казначействе Франции! Эти страны понятия не имеют, как расходуются или управляются эти резервы, в то время как Франция полностью осведомлена о том, как каждая страна в регионе CFA тратит свои деньги.
Второй столп – это фиксированный курс между CFA и евро, привязанным к курсу 1 евро: 656 франков CFA. Страны-члены не контролируют эту привязку, и любая ее корректировка осуществляется французами. Эта фиксированная ставка в конечном итоге делает экспорт из этих стран более дорогим на международных рынках и более дешевым импортом, что тормозит экономический рост. Это также дает Франции привилегию закупать дешевое сырье в местной валюте и перепродавать готовую продукцию в эти страны за евро. Действительно, настоящий двойной удар. Третий столп – это неограниченная конвертируемость франков в евро, что гарантируется французами, а последний столп свободное движение капитала в зоне франка. Эффект этих двух последних столпов заключается в том, что они способствуют оттоку капитала из этих стран в массовом масштабе.
Таким образом, система CFA имеет следующие недостатки: она сильно ограничивает экономический рост и индустриализацию государств-членов, увеличивает бедность и безработицу и препятствует торговле между государствами-членами. Многие африканские лидеры, которые на протяжении многих лет пытались противостоять системе CFA, были либо убиты, либо изгнаны. Президент Того Сильванус Олимпио и Президент Буркина-Фасо Томас Санкара, которые оба были стойкими противниками CFA, были убиты в 1963 и 1987 годах соответственно. В результате более 180 миллионов человек лишены реальных возможностей для экономического развития, потому что они участвуют в экономической системе, настроенной против них. Даже многосторонние учреждения, такие как МВФ и Всемирный банк, помогли Франции в обеспечении соблюдения системы CFA. Денежный империализм во всей красе.
Вы можете думать про себя, что только эти «несчастные люди» в Африке являются жертвами этого денежного колониализма, но реальность такова, что это не уникальная ситуация для них. Это история о все члены в рамках фиатной денежной системы, причем система CFA представляет собой одну из ее крайних версий. Как мы отмечали в предыдущем очерке «Что такое деньги?» деньги — это не изобретение государства, а рынок, который сходится к денежному средству для использования в транзакциях. Не существовало декрета или закона, предписывавшего использование золота в качестве денег, но золото стало деньгами благодаря надежности своих денежных свойств. Обратное верно для фиатных валют, они стали «законным платежным средством» по закону (в основном через дуло пистолета), особенно после того, как золотой стандарт был отменен после Первой мировой войны. Это дало центральным банкам монополию на выпуск денег; привилегия, которой они пользовались более века до изобретения Биткойна.
В этом эссе мы собираемся исследовать глобальный валютный порядок после 1971 года, широко известный как «нефтедолларовая система». Именно эта система сегодня лежит в основе мировой торговли и закрепила за долларом США роль мировой резервной валюты. Очень вероятно, что вы заметите сходство между этой системой и системой CFA, которую мы только что кратко рассмотрели. Единственная разница между ними заключается в том, что одна система доминирует только в 14 африканских странах, а другая доминирует над всем земным шаром.
«Я опечален тем, что политически неудобно признавать то, что всем известно: война в Ираке в основном связана с нефтью». — Алан Гринспен
После того, как президент Никсон отменил конвертируемость доллара в золото в 1971 году, все мировые валюты стали необеспеченными бумажными деньгами. К 1974 году из-за ряда геополитических конфликтов экономика США находилась в штопоре, поскольку цены на нефть взлетели, заработная плата застопорилась, газовые линии стали нормой, а инфляция зашкаливала. Президент Никсон заключил сделку с саудовцами (а впоследствии и с ОПЕК), породившими нефтедолларовую систему, которую мы имеем сегодня.
Условия сделки были простыми; Саудовская Аравия будет оценивать и продавать свою нефть исключительно в долларах а в обмен США не только покупали саудовскую нефть, но и оказывали саудовцам военную поддержку и сотрудничество. Этот союз доллара и нефти в некотором смысле подкреплял доллар нефтью, но не по заранее установленному курсу. Саудовская Аравия также согласилась «перерабатывать» эти нефтедоллары из своих нефтяных доходов, покупая казначейские обязательства США (т.е. долг США), тем самым финансируя американские расходы.
В результате этой сделки был создан регулярный глобальный спрос на доллары, поскольку теперь каждая страна нуждалась в долларах для покупки нефти. Этот постоянный спрос на доллары в конечном итоге привел к тому, что страны оценивали свой экспорт в долларах, и таким образом была достигнута гегемония доллара в международной торговле.
Эта система действительно обходится дорого как внутри страны, так и за рубежом. По мнению финансового аналитика Лин ОлденНефтедолларовая система приводит к тому, что США постоянно имеют дефицит торгового баланса с остальным миром, чтобы вкачивать достаточно долларов в мировую экономику, чтобы сохранить господствующее положение доллара. В результате этого дефицит оплачивается иностранными правительствами, а не внутри страны. Другими словами, у США есть возможность иметь астрономический дефицит для финансирования войн и внутренних социальных программ, а другие страны берут на себя часть счета.
Кроме того, гегемония доллара достигается за счет рабочих мест американских рабочих, которые в конечном итоге отправляются за границу в результате увеличения стоимости рабочей силы из-за сильного доллара. Это подпитывает имущественное неравенство из-за стагнации заработной платы, роста стоимости жизни и безработицы. Другими словами, выгодами от господства доллара в основном пользуются финансовые учреждения, держатели активов и крупный бизнес, а расходы несут рабочие.
Силы нефтедолларовой системы развивающиеся рынки отдавать приоритет накоплению долларов перед важными внутренними инвестициями в попытке оградить свою экономику от валютных кризисов. Большая часть торговли в странах с формирующимся рынком номинирована в долларах, и фирмы, получающие выручку в национальной валюте, приобретают непосильный долг в долларах, если национальная валюта падает. Это вызвало долговые кризисы во всем мире, такие как Латиноамериканский долговой кризис 1980-х годов. Страны Латинской Америки объявили дефолт по своим долларовым долгам, поскольку укрепление доллара в этот период сделало обслуживание их долгов невозможным. Этот феномен высокого долга, деноминированного в долларах, по сравнению с низкими долларовыми резервами также стал причиной азиатского кризиса 1997 года, и в настоящее время он досаждает экономике Аргентины и Турции. Это также отчасти является причиной того, что в этих странах наблюдается безудержная инфляция.
В ноябре 2000 года Саддам Хусейн попытался бросить эту нефтедолларовую систему и решили продавать иракскую нефть в евро, а не в долларах. К февралю 2003 он продал нефти на сумму около 26 миллиардов евро, однако в том же году США вторглись в Ирак и свергли Саддама. К июню того же года Ирак вернулся к продаже нефти в долларах. Нефте-евро умер ранней смертью, и все вернулось на круги своя. Можно провести параллели между этим и системой CFA, которую мы обсуждали выше. Обе эти системы фиатных денег поддерживаются военной мощью, и их поддержание обходится ценой тысяч жизней. В отличие от фиата, Биткойн поддерживается надежной сетью майнеров, сильными денежными свойствами и децентрализованными операторами узлов, склеенными вместе путем преобразования электрической энергии в денежную энергию. Участие в сети Биткойн является полностью добровольным. Никакого насилия или принуждения не требуется.
Весь смысл сборки кусочков этой головоломки предназначен для того, чтобы вы увидели и поняли влияние, которое текущая денежная система оказала на вас прямо или косвенно. Из-за сочетания непрозрачности финансовой системы, дезинформации средств массовой информации, отсутствия финансового образования и преобладания «языка ФРС» очень трудно действительно выяснить первопричину большинства социальных финансовых проблем.
Большинство крупнейших мировых проблем усугубляются попытками решить их с помощью той же экономической системы, которая несет ответственность за их создание. Это верно и на индивидуальном уровне. Знание недостатков, присущих конструкции и функционированию этого денежного порядка, является важным первым шагом к тому, чтобы застраховаться от них. Теперь, когда мы вкратце рассмотрели нефтедолларовую систему и ее недостатки, пришло время также рассмотреть, почему Биткойн является лучшей системой защиты для защиты вашего богатства от этих системных недостатков.
«Я считаю, что банковские учреждения более опасны для наших свобод, чем постоянные армии. Если американский народ когда-нибудь позволит частным банкам контролировать выпуск своей валюты, сначала инфляцией, а затем дефляцией, банки и корпорации, которые вырастут вокруг них, лишат людей всего имущества, пока их дети не проснутся бездомными на континенте. их отцы победили. Эмиссионная власть должна быть изъята у банков и возвращена людям, которым она по праву принадлежит». - Томас Джеферсон
В 1958 году Гвинея попыталась заявить о своей денежной автономии от Франции, выйдя из системы CFA. В страстной речи Секу Туре обратился к президенту Франции Шарлю де Голлю, находившемуся в то время с визитом; «Мы предпочитаем бедность на свободе, чем богатство в рабстве». Вскоре после этого Гвинея вышла из системы CFA. В течение двух месяцев французы ушли из Гвинеи, взяв с собой все, от лампочек до планов канализационных труб, и даже сожгли основные лекарства. Сообщение другим их территориям было ясным, но это было только начало возмездия.
Следующим шагом была дестабилизация Гвинеи и подрыв любых усилий по достижению экономического процветания посредством тайной операции, которая стала известна как Операция Персил, где они подделывали гвинейские банкноты и наводняли ими страну. Намерение состояло в том, чтобы вызвать гиперинфляцию и экономический коллапс, а затем вооруженные мятежи против правительства Гвинеи. Банкноты французского производства оказались более устойчивыми к влажности гвинейского климата, чем официальные банкноты, таким образом, была успешно запущена экономическая нестабильность в стране, и гвинейская экономика рухнула.
Выполнение такой операции было бы невозможно в стране, где биткойн является законным платежным средством, поскольку максимальное количество биткойнов, которое когда-либо будет существовать, составляет 21 миллион. Этот предел предложения не только не позволяет центральным банкам раздувать денежную массу по своей прихоти, но также не позволяет внешним агрессорам использовать эту форму экономической войны. Биткойн приобретает стратегическое национальное значение, если его также рассматривать как систему национальной обороны.
Возможно, национальным государствам в рамках системы CFA необходимо рассмотреть вопрос о признании Биткойн законным платежным средством в качестве важного шага к достижению денежной независимости от Франции, что обеспечит экономическое процветание их народа. В отличие от фиатных валют, Биткойн нельзя колонизировать или подделать.
«Я катаюсь туда, где будет шайба, а не там, где она была». — Уэйн Гретцки
В прошлом году, в 2021 году, Сальвадор совершил беспрецедентный и неожиданный шаг и стал первой суверенной страной в мире, признавшей биткойн законным платежным средством. В дополнение к этому Сальвадор начал приобретать биткойны, чтобы пополнить свои национальные резервы. Этот шаг был встречен резкой критикой со стороны Всемирного банка и МВФ по понятным причинам. По состоянию на сентябрь 2021 года, менее чем через 3 недели после запуска биткойн-кошелька Chivo правительством Сальвадора, в приложении уже было более 2.1 миллиона активных пользователей. Tweet президентом Наибом Букеле. К январю 2022 года этот показатель вырос до 4 млн пользователей из населения в 6.5 млн человек. Учитывая, что 70% страны не охвачены банковскими услугами, это было огромным достижением.
Сальвадор также собирается выпустить биткойн-облигации в марте 2022 года, чтобы привлечь 1 миллиард долларов, причем половина будет использована для приобретения большего количества биткойнов, а остальная часть будет использована для создания инфраструктуры майнинга биткойнов. Значение этого шага становится очевидным, если рассмотреть проблемы с нефтедолларовой системой, которые мы исследовали; а также тот факт, что Сальвадор пережил валютный кризис, когда Колон рухнул перед долларизацией в 2001 году. Кроме того, 22% его ВВП приходится на денежные переводы, и они сильно зависят от импорта. Это тема, которая будет подробно освещена в следующем эссе.
Цифровые активы Fidelity в их отчету под названием «Обзор исследований: тенденции 2021 года и их потенциальное влияние на будущее», сделал следующее замечание относительно биткойнов, которое заслуживает внимания;
«История показала, что капитал течет туда, где с ним лучше всего обращаются, а внедрение инноваций ведет к большему богатству и процветанию. Мы также думаем, что здесь действует теория игры с очень высокими ставками, согласно которой, если внедрение Биткойна увеличится, страны, которые сегодня обеспечивают некоторое количество Биткойна, будут более конкурентоспособными, чем их коллеги. Поэтому, даже если другие страны не верят в инвестиционный тезис или принятие Биткойна, они будут вынуждены приобрести некоторые из них в качестве страховки. Другими словами, небольшая стоимость может быть уплачена сегодня в качестве хеджирования по сравнению с потенциально гораздо большими затратами в будущем. Поэтому мы не удивимся, если другие суверенные государства приобретут Биткойн в 2022 году и, возможно, даже увидят, что центральный банк совершит приобретение».
Основываясь на этом замечании Fidelity, мы можем сделать вывод, что в 2022 году и далее по стопам Сальвадора последуют новые национальные государства. . Россия имеет объявило планирует признать биткойн иностранной валютой и регулировать ее как таковую. Учитывая текущую напряженность в отношениях между Россией и Западом, было бы невероятным представить сценарий, при котором Центральный банк России добавит биткойн в свою казну. Гораздо разумнее держать такой ценящийся актив, как биткойн, в национальной казне, чем в казначейских обязательствах США. которые приносят максимум 2.24% при уровне инфляции 7.5%.
Такие компании, как Tesla и Microstrategy, также добавили биткойн в свои балансы в качестве резервного актива казначейства. Фактически, на момент написания более 1.5 миллиона биткойнов принадлежат национальным государствам, государственным и частным компаниям, что составляет около 7.24% из 21 миллиона биткойнов, которые когда-либо будут существовать. Поскольку угроза инфляции продолжает проявляться, ожидается, что все больше и больше корпораций приобретут Биткойн, поскольку это наиболее эффективное средство защиты от инфляции.
То же самое относится и к вам как к личности. Зачем вкладывать свои сбережения в фиатную валюту, которая со временем обесценивается, а не в биткойнах, которые со временем дорожают? Задумайтесь над этой мыслью на мгновение; если в мире более 50 миллионов миллионеров против 21 миллиона биткойнов, это фактически означает, что каждому миллионеру на земле недостаточно биткойнов, чтобы владеть 1 полным биткойном. А не имеет ли смысл за это время купить что-нибудь?
Кроме того, владение Биткойном аналогично владению частью самого Интернета (также известного как Интернет ценности) плюс глобальный уровень расчетов. Это то, что было невозможно в Интернете информации. Думайте об этом как о возможности владеть фундаментальным слоем Интернета и получать доступ ко всем инновациям поверх него (например, Google, Facebook, Netflix и т. д.) без необходимости делать ставку на конкретную компанию. Чтобы в полной мере понять масштабы этой возможности, которую представляет Биткойн, абсолютно необходимо изменить парадигму в этой области.
Один из лучших способов представить Биткойн и, таким образом, лучше понять его, — это система защиты вашего богатства от недостатков, присущих фиатной денежной системе. Биткойн также позволяет заглянуть в будущее и представляет собой честные деньги, лежащие в основе ценностного интернета. Биткойн — это параллельная система сопротивления всем формам денежного давления и сберегательная технология для сохранения стоимости во времени. После изучения исторических эпизодов инфляции было сделано несколько выводов: никто из пострадавших не получает компенсаций, политики играют в игру с обвинением, не беря на себя никакой ответственности, и при этом они не будут извиняться.
Сегодня трещины в нефтедолларовой системе стали более очевидными, чем когда-либо, поскольку кажется, что мир движется к постепенной дедолларизации. Китай и Россия Недавно было заключено 30-летнее газовое соглашение, по которому Россия будет поставлять газ Китаю, а расчеты будут производиться в евро, а не в долларах. На самом деле операции в долларах между двумя странами сейчас составляют лишь 33% по сравнению с 98% семь лет назад. Какова будет судьба доллара и его привязки к нефти в мире, который больше не вращается вокруг нефти?
Доля США в мировом ВВП за последние годы сократилась с более чем 40% после Второй мировой войны до примерно 15% в настоящее время. Поскольку мировая экономика продолжает расти, а вместе с ней и энергетические рынки, больше нецелесообразно торговать в единой валюте, которая составляет лишь 15% пирога. В ее нынешнем виде дни нефтедолларовой системы сочтены, и нет валюты одной страны, достаточно большой, чтобы заменить ее. У Биткойна снова есть шанс идеально выполнить эту роль, чтобы стать следующим глобальным резервным активом. Никто не знает, когда нефтедолларовая система рухнет, но пока все, что вы можете сделать, это принять меры, чтобы защитить себя.
Благодарности
1. БТД, Крез. Твиттер. [Онлайн] [Процитировано: 12 февраля 2022 г.]
Доступно #Bitcoin, можно стать владельцем всего Интернета ценностей.
Это никогда не было возможно с Интернетом информации.
Это один из сложных сдвигов парадигмы, который должны понять новые инвесторы, чтобы понять всю значимость Биткойна. pic.twitter.com/bVs2ZqG3gw
- Крезус 🔴 (@Croesus_BTC) 3 марта 2021
2. Лоури, Джейсон. Твиттер. [Онлайн] [Процитировано: 12 февраля 2022 г.]
Мало кто понимает…#Bitcoin pic.twitter.com/qBlefa14AM
- Джейсон Лоури (@JasonPLowery) 10 февраля 2022
3. Цифровые активы Fidelity. Цифровые активы Fidelity. Биткойн Первый. [Онлайн] [Процитировано: 12 февраля 2022 г.]
